Bài viết này sẽ giải thích định nghĩa thanh khoản ngoại hối cũng như rủi ro thanh khoản, rút cục đưa ra hiểu biết tổng thể về tính thanh khoản và tầm tác động đối với thương lượng ngoại hối ở sàn giao dịch forex uy tín nhất thế giới.
Thanh khoản là gì và vì sao nó quan trọng?
Tính thanh khoản trên thị phần ngoại hối hận được khái niệm là khả năng một cặp tiền tệ được giao dịch (mua/bán). Lúc thương lượng những cặp tiền chính, bạn đang đàm phán trên một thị phần khôn xiết thanh khoản. Tính thanh khoản sẵn có của các tổ chức tín dụng giúp bạn dễ dàng tham dự hoặc rời khỏi giao dịch (cặp tiền) mà các bạn chọn.
chẳng hề rất nhiều những cặp tiền đều có tính thanh khoản. Trên thực tế, các loại tiền có xu thế có mức độ thanh khoản khác nhau tùy thuộc vào việc chúng là những cặp chính, phụ hay ngoại lai (exotic pair - bao gồm cả các loại tiền tài thị trường mới nổi). Tính thanh khoản giảm dần khi nhà giao dịch chuyển trong khoảng các cặp chính sang các cặp phụ và rốt cuộc là các cặp ngoại lai.
Tính thanh khoản cao trong ngoại ăn năn nhắc tới một cặp tiền tệ có thể được mua/bán ở những quy mô đáng kể mà ko có sự dị biệt to về tỷ giá hối đoái (mức giá). Những cặp tiền tệ chính (có tính thanh khoản cao) cần lưu ý:
EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, EUR/GBP, AUD/USD, USD/CAD, USD/CHF, NZD/USD.
Xem thêm: mô hình cái nêm
Tính thanh khoản thấp trong ngoại hối hận đề cập tới một cặp tiền tệ chẳng thể được mua/bán ở những quy mô đáng đề cập mà ko có sự khác biệt to về chi phí tỷ giá hối hận đoái. Ví dụ như: PLN/ZAR (tôi cá là bạn có thể còn chưa nghe tới tên những đồng tiền này).
Ba biểu hiện để phân biệt thanh khoản cao và yếu trên thị trường forex
từ quan điểm của nhà đàm phán, một thị phần kém thanh khoản sẽ có những động thái hỗn loàn hoặc gaps vì khối lượng tìm hoặc bán có thể rất chênh lệch. Thị phần có tính thanh khoản cao thường ít xảy ra những trở ngại này. Toàn bộ các nhà thương lượng cần một thị trường thanh khoản vì rất khó quản lý rủi ro ví như bạn đi sai hướng trong một thị phần kém thanh khoản.
1. Gaps lúc đàm phán ngoại hối
Gaps trong ngoại hối hận thường hiếm khi xảy ra và thường xuất hiện vào đầu tuần thương lượng, sau một thông tin quan yếu nào đấy được công bố vào thời điểm nghỉ cuối tuần.
những biểu đồ dưới đây bộc lộ sự khác biệt về tính thanh khoản giữa thị trường chứng khoán và thị phần ngoại hối hận.
Chỉ số FTSE 100 cho thấy khá phổ biến gaps
thị trường forex cho thấy ít hoặc gần như chơi có gaps
Một thị phần giao dịch 24 giờ một ngày như thị trường ngoại hối được coi là thanh khoản hơn và có xuất hiện ít gaps. Điều này cho phép những nhà giao dịch ra vào thị phần theo quyết định của họ. Một thị trường chỉ thương lượng trong một phần thời gian như thị trường Chứng khoán Hoa Kỳ hoặc Sở đàm phán hàng hóa tương lai, giá mở cửa có thể biến động nếu như tin tức qua đêm xuất hiện trái với kỳ vọng đám đông.
Xem thêm: mô hình 2 đáy
hai. Chỉ số thanh khoản
các nhà môi giới thường cung ứng khối lượng giao dịch của quý khách của họ trên biểu đồ, nhờ đó nhà thương lượng có thể Tìm hiểu tính thanh khoản của thị phần. Chỉ báo thanh khoản ngoại ân hận này được giải thích bằng cách phân tích những thanh trên biểu đồ khối lượng.
Mỗi thanh khối lượng đại diện cho khối lượng được đàm phán trong một khoảng thời gian cụ thể, Vì thế cung cấp cho nhà đàm phán một ước tính thanh khoản phù hợp. Điều quan trọng cần nhớ là đông đảo các nhà môi giới chỉ đề đạt dữ liệu thanh khoản của riêng họ chứ ko phải tính thanh khoản đại quát của thị phần ngoại ăn năn. Tuy vậy, việc dùng tính thanh khoản của nhà môi giới làm thước đo có thể đại diện cho thị phần bán sỉ một cách thích hợp tùy thuộc vào quy mô của nhà môi giới.
3. Thanh khoản thị trường trong các thời điểm khác nhau
Tính thanh khoản trong ngoại ân hận có thể đổi thay tại từng thời điểm trong ngày đàm phán. Những thời điểm như phiên châu Á thường có thanh khoản và độ biến động thấp. Các phiên thị chính như phiên London và phiên Mỹ, giá có xu hướng bứt phá hơn và biến động % lớn hơn trong ngày.
thời khắc trong ngày mà có khả năng thấy các động thái lớn nhất là phiên sáng Mỹ vì nó trùng với thời khắc của phiên châu Âu/London, chỉ riêng phiên này đã chiếm hơn 50% tổng khối lượng thế giới hàng ngày. Bạn thường sẽ thấy sự sụt giảm mạnh về mức độ biến động vào phiên chiều của Mỹ, trừ lúc Ủy ban thị phần Mở Liên bang (FOMC) đưa ra một thông tin bất thần.
Xem thêm: đánh giá sàn hotforex
Rủi ro và cơ hội
Mối quan hệ giữa rủi ro và thời cơ trên thị trường vốn đầu tư số đông xoành xoạch tương xứng, Vì vậy việc hiểu các rủi ro liên quan đến giao dịch phải được coi xét.
Một ví dụ cơ bản về rủi ro thanh khoản trên thị trường ngoại ân hận là cuộc khủng hoảng đồng Franc Thụy Sĩ vào năm 2015. Nhà băng trung ương Thụy Sĩ tuyên bố họ sẽ không còn neo giữ tỷ giá đồng Franc Thụy Sĩ so với đồng Euro khiến thị trường liên ngân hàng bị phá vỡ lẽ do thiếu đi nguyên tố định giá. Điều này dẫn tới việc các nhà môi giới chẳng thể cung cấp thanh khoản CHF. Khi giá liên nhà băng (xương sống của định giá ngoại hối) quay trở lại, tỷ giá EUR/CHF đã khác xa so với trước đấy. Điều này dẫn tới số dư tài khoản khách hàng đối với các CHF sẽ bị tác động. Mặc dầu những sự kiện “Thiên nga đen” này rất thi thoảng, nhưng chúng không phải là không thể xảy ra.
những nhà đàm phán ngoại ân hận cần điều hành những rủi ro thanh khoản này bằng cách giảm đòn bẩy hoặc dùng các điểm dừng, theo đấy nhà môi giới có trách nhiệm tuân theo mức giá giới hạn của bạn. Chúng ta không nên bỏ qua việc cân nhắc các chọn lựa giữa rủi ro thanh khoản và lợi nhuận mà nên được đưa vào như một phần tiến trình phân tách giao dịch.
Thanh khoản là gì và vì sao nó quan trọng?
Tính thanh khoản trên thị phần ngoại hối hận được khái niệm là khả năng một cặp tiền tệ được giao dịch (mua/bán). Lúc thương lượng những cặp tiền chính, bạn đang đàm phán trên một thị phần khôn xiết thanh khoản. Tính thanh khoản sẵn có của các tổ chức tín dụng giúp bạn dễ dàng tham dự hoặc rời khỏi giao dịch (cặp tiền) mà các bạn chọn.
chẳng hề rất nhiều những cặp tiền đều có tính thanh khoản. Trên thực tế, các loại tiền có xu thế có mức độ thanh khoản khác nhau tùy thuộc vào việc chúng là những cặp chính, phụ hay ngoại lai (exotic pair - bao gồm cả các loại tiền tài thị trường mới nổi). Tính thanh khoản giảm dần khi nhà giao dịch chuyển trong khoảng các cặp chính sang các cặp phụ và rốt cuộc là các cặp ngoại lai.
Tính thanh khoản cao trong ngoại ăn năn nhắc tới một cặp tiền tệ có thể được mua/bán ở những quy mô đáng kể mà ko có sự dị biệt to về tỷ giá hối đoái (mức giá). Những cặp tiền tệ chính (có tính thanh khoản cao) cần lưu ý:
EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, EUR/GBP, AUD/USD, USD/CAD, USD/CHF, NZD/USD.
Xem thêm: mô hình cái nêm
Tính thanh khoản thấp trong ngoại hối hận đề cập tới một cặp tiền tệ chẳng thể được mua/bán ở những quy mô đáng đề cập mà ko có sự khác biệt to về chi phí tỷ giá hối hận đoái. Ví dụ như: PLN/ZAR (tôi cá là bạn có thể còn chưa nghe tới tên những đồng tiền này).
Ba biểu hiện để phân biệt thanh khoản cao và yếu trên thị trường forex
từ quan điểm của nhà đàm phán, một thị phần kém thanh khoản sẽ có những động thái hỗn loàn hoặc gaps vì khối lượng tìm hoặc bán có thể rất chênh lệch. Thị phần có tính thanh khoản cao thường ít xảy ra những trở ngại này. Toàn bộ các nhà thương lượng cần một thị trường thanh khoản vì rất khó quản lý rủi ro ví như bạn đi sai hướng trong một thị phần kém thanh khoản.
1. Gaps lúc đàm phán ngoại hối
Gaps trong ngoại hối hận thường hiếm khi xảy ra và thường xuất hiện vào đầu tuần thương lượng, sau một thông tin quan yếu nào đấy được công bố vào thời điểm nghỉ cuối tuần.
những biểu đồ dưới đây bộc lộ sự khác biệt về tính thanh khoản giữa thị trường chứng khoán và thị phần ngoại hối hận.
Chỉ số FTSE 100 cho thấy khá phổ biến gaps
thị trường forex cho thấy ít hoặc gần như chơi có gaps
Một thị phần giao dịch 24 giờ một ngày như thị trường ngoại hối được coi là thanh khoản hơn và có xuất hiện ít gaps. Điều này cho phép những nhà giao dịch ra vào thị phần theo quyết định của họ. Một thị trường chỉ thương lượng trong một phần thời gian như thị trường Chứng khoán Hoa Kỳ hoặc Sở đàm phán hàng hóa tương lai, giá mở cửa có thể biến động nếu như tin tức qua đêm xuất hiện trái với kỳ vọng đám đông.
Xem thêm: mô hình 2 đáy
hai. Chỉ số thanh khoản
các nhà môi giới thường cung ứng khối lượng giao dịch của quý khách của họ trên biểu đồ, nhờ đó nhà thương lượng có thể Tìm hiểu tính thanh khoản của thị phần. Chỉ báo thanh khoản ngoại ân hận này được giải thích bằng cách phân tích những thanh trên biểu đồ khối lượng.
Mỗi thanh khối lượng đại diện cho khối lượng được đàm phán trong một khoảng thời gian cụ thể, Vì thế cung cấp cho nhà đàm phán một ước tính thanh khoản phù hợp. Điều quan trọng cần nhớ là đông đảo các nhà môi giới chỉ đề đạt dữ liệu thanh khoản của riêng họ chứ ko phải tính thanh khoản đại quát của thị phần ngoại ăn năn. Tuy vậy, việc dùng tính thanh khoản của nhà môi giới làm thước đo có thể đại diện cho thị phần bán sỉ một cách thích hợp tùy thuộc vào quy mô của nhà môi giới.
3. Thanh khoản thị trường trong các thời điểm khác nhau
Tính thanh khoản trong ngoại ân hận có thể đổi thay tại từng thời điểm trong ngày đàm phán. Những thời điểm như phiên châu Á thường có thanh khoản và độ biến động thấp. Các phiên thị chính như phiên London và phiên Mỹ, giá có xu hướng bứt phá hơn và biến động % lớn hơn trong ngày.
thời khắc trong ngày mà có khả năng thấy các động thái lớn nhất là phiên sáng Mỹ vì nó trùng với thời khắc của phiên châu Âu/London, chỉ riêng phiên này đã chiếm hơn 50% tổng khối lượng thế giới hàng ngày. Bạn thường sẽ thấy sự sụt giảm mạnh về mức độ biến động vào phiên chiều của Mỹ, trừ lúc Ủy ban thị phần Mở Liên bang (FOMC) đưa ra một thông tin bất thần.
Xem thêm: đánh giá sàn hotforex
Rủi ro và cơ hội
Mối quan hệ giữa rủi ro và thời cơ trên thị trường vốn đầu tư số đông xoành xoạch tương xứng, Vì vậy việc hiểu các rủi ro liên quan đến giao dịch phải được coi xét.
Một ví dụ cơ bản về rủi ro thanh khoản trên thị trường ngoại ân hận là cuộc khủng hoảng đồng Franc Thụy Sĩ vào năm 2015. Nhà băng trung ương Thụy Sĩ tuyên bố họ sẽ không còn neo giữ tỷ giá đồng Franc Thụy Sĩ so với đồng Euro khiến thị trường liên ngân hàng bị phá vỡ lẽ do thiếu đi nguyên tố định giá. Điều này dẫn tới việc các nhà môi giới chẳng thể cung cấp thanh khoản CHF. Khi giá liên nhà băng (xương sống của định giá ngoại hối) quay trở lại, tỷ giá EUR/CHF đã khác xa so với trước đấy. Điều này dẫn tới số dư tài khoản khách hàng đối với các CHF sẽ bị tác động. Mặc dầu những sự kiện “Thiên nga đen” này rất thi thoảng, nhưng chúng không phải là không thể xảy ra.
những nhà đàm phán ngoại ân hận cần điều hành những rủi ro thanh khoản này bằng cách giảm đòn bẩy hoặc dùng các điểm dừng, theo đấy nhà môi giới có trách nhiệm tuân theo mức giá giới hạn của bạn. Chúng ta không nên bỏ qua việc cân nhắc các chọn lựa giữa rủi ro thanh khoản và lợi nhuận mà nên được đưa vào như một phần tiến trình phân tách giao dịch.
